TDC có gì?
Nắm trong tay hơn 5.000 tỷ tài sản tính theo giá trị sổ sách, Quỹ đất kinh doanh còn tương đối lớn và rất có giá trị, hàng tồn kho và tài sản dở dang lên tới hơn 3.000 tỷ. Vốn hóa 1.200 tỷ đồng, bằng với VCSH.
= = =
TDC kỳ vọng ?
- Quý 2.2022: Hoạch toán doanh thu và lợi nhuận của Hòa Lợi, hơn 80 lô bán cho IJC. Lợi nhuận chúng tôi kỳ vọng từ 50 tỷ. Chủ yếu do chi phí lãi vay quá lớn trong kỳ.
- Quý 3.2022: Hoạch toán doanh thu của 5.6 ha Uni Galaxy bán cho đối tác Gamudar Land, tổng doanh thu là 1.250 tỷ đồng. Trong đó, TDC đã nhận cọc trước 600 tỷ, với 650 tỷ còn lại sẽ được chuyển sau khi hoàn thành pháp lý sang tên chuyển nhượng. Giá vốn Uni Galaxy vào khoảng 707 tỷ đồng, tức là, TDC sẽ hoạch toán 500 tỷ lợi nhuận trước thuế tại dự án này.
TDC cũng thực hiện chia cổ tức trong Quý 3 với tỷ lệ 700 đồng/cp. 2023 sẽ chia cổ tức >8%.
Ngoài ra, BCM có thể tiếp tục lên kế hoạch thoái vốn TDC trong tương lai không xa.
= = =
Với thị giá quanh 12.500 đồng hiện tại, TDC đang giao dịch ở mức vốn hóa 1.280 tỷ đồng và P/B ~ 1.1x. Hoạch toán LN từ Uni Galaxy trong Quý 3, VCSH của TDC sẽ đạt xấp xỉ 1.500 tỷ đồng, Upside nhẹ nhàng 20%, trong thận trọng.
= = =
Để đầu tư những siêu cổ phiếu và đồng hành cùng AWMFUND:
Comments